1) PhillipCapital Finansman Bonosu İhracı

PhillipCapital olarak şirketlere banka kredilerine alternatif oluşturarak, yatırımcılara ise devlet tahvili/hazine bonosuna göre daha yüksek getiri sunabilecek finansman bonosu ihraçları gerçekleştiriyoruz.
Gerçekleştirdiğimiz ihraçlara ilişkin tüm dokümanlara aşağıda ulaşabilirsiniz.

2) Halka Arzlar

Halka arz; şirketlerin alternatif finansman kaynağına erişmesini, kurumsallaşmasını ve küresel ölçekte büyümesini destekleyen en önemli yöntemlerden biridir.

Konsorsiyum üyesi olduğumuz halka arzlarda, şirketlerin pay senetlerini yatırımcılara sunarak başarılı bir satış süreci yürütüyoruz.

3) Özel Sektör Tahvilleri

Türkiye’de özel sektör tahvil piyasası 2010 yılı itibarıyla gelişmeye başlamış olsa da, son yıllarda hızlı bir büyüme trendine girmiştir. PhillipCapital olarak, bu ürünün Türkiye sermaye piyasalarında gelişmesine liderlik etmeyi amaçlıyoruz.

İlk ihraçlarımız 2014 yılında gerçekleştirdikten sonra, aynı yıl üçüncü taraf borçlanma araçları ihraçlarında 4. sıraya yerleştik. Hedefimiz bu piyasada liderlik konumuna ulaşmaktır.

Neden Özel Sektör Tahvili?

  • Şirketlere, banka kredileri dışında yeni bir finansman kaynağı sağlar.
  • Teminatsız yapısıyla, teminat oluşturma konusunda zorluk yaşayan şirketler için önemli bir avantaj sunar.
  • Şirketler teminat yerine iş planı ve nakit akış potansiyellerine göre borçlanabilir.
  • Başarılı bir ihraç için ihraççının finansal yapısının doğru anlatılması ve yatırımcıya net bir şekilde aktarılması kritik öneme sahiptir.

Kimler Özel Sektör Tahvili İhraç Eder?

Özel sektör tahvili piyasasındaki ihraççılar üç grupta toplanır:

1) Bankalar

3–6 ay vadeli finansman bonosu ihraç ederler.

2) Banka Dışı Finansal Kurumlar

Özellikle faktoring şirketleri, bu piyasada en aktif oyunculardandır.

3) Reel Sektör

Genellikle 2 yıl vadeli, değişken faizli ve 3–6 ayda bir faiz ödemeli tahviller ihraç ederler.
Gelecekte 3–4 yıl vadeli tahviller ve ara dönem anapara ödemeli yapılar da yaygınlaşacaktır.

Tahvil İhracı Ne Kadar Sürer?

Süre, ihracın türüne bağlıdır:

  • Nitelikli yatırımcıya satış / Tahsisli satış:
    Şirket hazırlıklarını tamamladıysa 4–6 hafta içinde talep toplamaya başlanabilir.
  • Halka arz:
    İzahname hazırlanması gerektiğinden süreç 2–3 ay sürer.

PhillipCapital Olarak Sağladığımız Hizmetler

Tahvil ihraç sürecinin her adımında yanınızdayız:

  • SPK, Borsa İstanbul, MKK için gerekli dokümanların hazırlanması
  • Tüm resmi başvuruların yapılması
  • SPK inceleme sürecinin takibi
  • Yatırımcı sunumu oluşturulması
  • Ön bilgilendirme toplantıları ve geri bildirim yönetimi
  • SPK ihraç onayının alınması
  • KAP duyuruları
  • Yatırımcı ziyaretleri
  • ISIN kodu başvurusu ve MKK işlemleri
  • Talep toplama süreci
  • İhraç sonrası günlük kotasyon süreçleri

Başarı; hem borçlananın hem yatırımcının memnun olduğu bir vade–fiyat dengesi kurmaktan geçer. PhillipCapital, ihraççılar ve yatırımcılarla sürekli iletişim hâlinde kalarak süreci en verimli şekilde yönetir.